Conservateur Helios Patrimoine (CHP) est le contrat d’assurance-vie multisupport multigestionnaire proposé par les Assurances Mutuelles Le Conservateur.

Ce contrat est distribué à la fois :

• par le réseau des agents généraux du Conservateur, implanté en France entière,
• et par un ensemble de conseillers en gestion de patrimoine indépendants (CGPI).

En cohérence avec une distribution par l’intermédiaire de conseillers financiers spécialisés, Conservateur Helios Patrimoine (CHP) ne propose que de la gestion libre, le conseiller financier du client étant à ses côtés pour l’aider à bâtir son allocation de départ, puis la suivre dans le temps et lui conseiller de possibles arbitrages au fur et à mesure des années.

Le Conservateur a volontairement constitué une gamme d’unités de compte relativement courte pour Conservateur Helios Patrimoine (CHP) avec « seulement 53 unités de compte », ce qui signifie que le nombre de supports proposés sur chacune des classes d’actifs est relativement limité, Le Conservateur souhaitant plutôt proposer les meilleurs fonds dans chacune des classes d’actifs plutôt que d’être un supermarché de fonds en laissant le client se débrouiller pour choisir.

À titre d’illustration de l’approche « best in class », Good Value for Money a identifié 10 unités de compte proposées en gestion libre par Conservateur Helios Patrimoine (CHP) qui ont surperformé leur benchmark (« classe d’actifs de référence ») de + 3 % à + 10 % en 2025 :

• Moneta Multi Caps C (Moneta AM) :
  • support actions France, petites et moyennes capitalisations,
  • performance 2025 de + 26,19 % à comparer à son benchmark de + 15,72 %,
  • surperformance 2025 de + 10,47 %.
• R-co Valor C (Rothschild & Cie Gestion) :
  • support gestion flexible international,
  • performance 2025 de + 16,20 % à comparer à son benchmark de + 6,96 %,
  • surperformance 2025 de + 9,24 %.
• Oddo BHF Immobilier CR (Oddo BHF AM) :
  • support OPCI,
  • performance 2025 de + 7,38 % à comparer à son benchmark de – 1,45 %,
  • surperformance 2025 de + 8,83 %.
• Centifolia C (DNCA Finance) :
  • support actions France, grandes capitalisations,
  • performance 2025 de + 20,04 % à comparer à son benchmark de + 11,71 %,
  • surperformance 2025 de + 8,33 %.
• Conservateur Actions Flexible C (Conservateur Gestion Valor) :
  • support gestion flexible Europe,
  • performance 2025 de + 16,90 % à comparer à son benchmark de + 9,25 %,
  • surperformance 2025 de + 7,65 %.
• Carmignac Patrimoine A (Carmignac) :
  • support gestion profilée Modérée international,
  • performance 2025 de + 12,12 % à comparer à son benchmark de + 5,55 %,
  • surperformance 2025 de + 6,57 %.
• Conservateur Diversifié C (Conservateur Gestion Valor) :
  • support gestion profilée Prudente international,
  • performance 2025 de + 9,86 % à comparer à son benchmark de + 4,01 %,
  • surperformance 2025 de + 5,85 %.
• Conservateur Immo-Or C (Conservateur Gestion Valor) :
  • support gestion flexible international,
  • performance 2025 de + 12,18 % à comparer à son benchmark de + 6,96 %,
  • surperformance 2025 de + 5,22 %.
• Fidelity World Fund A (Fidelity) :
  • support actions internationales, grandes capitalisations,
  • performance 2025 de + 9,29 % à comparer à son benchmark de + 4,51 %,
  • surperformance 2025 de + 4,78 %.
• Eurose A (DNCA Finance) :
  • support gestion profilée Prudente Europe,
  • performance 2025 de + 7,81 % à comparer à son benchmark de + 4,28 %,
  • surperformance 2025 de + 3,54 %.

Principaux atouts de Conservateur Helios Patrimoine (CHP)

• Gamme d’unités de compte relativement courte et en architecture ouverte (53 unités de compte issues de 18 sociétés de gestion), cette approche présentant notamment l’avantage de permettre aux conseillers financiers distribuant Conservateur Helios Patrimoine (CHP) :
  • de bien connaître chacune des unités de compte du contrat,
  • et d’être en capacité de bien conseiller leurs clients en termes d’allocations.
• Approche « best in class » dans la sélection des unités de compte du contrat, Le Conservateur intégrant :
  • 12 unités de compte en provenance de sa propre société de gestion (Conservateur Gestion Valor),
  • et également 41 unités de compte en architecture ouverte, l’approche du Conservateur étant d’aller chercher pour chacune des classes d’actifs souhaitées, le ou les meilleurs fonds du marché auprès des sociétés de gestion reconnues comme compétentes sur chacune des gestions financières concernées.
• Performance du taux servi sur le fonds en euros de Conservateur Helios Patrimoine (CHP). En 2025, un épargnant ayant :
  • au minimum 50 % d’unités de compte dans son contrat a bénéficié d’un taux de 3,25 % à 3,50 %,
  • au minimum 60 % d’unités de compte a bénéficié d’un taux de 3,75 % à 4,00 %.
• Contrat patrimonial relativement accessible pour l’épargnant :
  • le montant minimum de versement à l’ouverture étant de 1 000 €,
  • et l’épargnant pouvant ensuite alimenter son contrat via des versements libres programmés dès :
    • 60 € par mois,
    • ou 180 € par trimestre.
  • Richesse de la gamme d’options financières proposées au contrat avec respectivement :
    • la dynamisation de la participation aux bénéfices,
    • l’investissement progressif de l’épargne,
    • la sécurisation des plus-values latentes,
    • et la limitation des moins-values latentes.
      Concernant la limitation des moins-values latentes, Conservateur Helios Patrimoine (CHP) propose une approche originale, l’épargnant pouvant choisir :
      • soit de recevoir une alerte en cas de moins-value sur l’une de ses unités de compte au-delà d’un certain pourcentage,
      • soit de recevoir cette alerte et de réaliser l’arbitrage.

Principaux inconvénients de Conservateur Helios Patrimoine (CHP)

• Absence de tracker et/ou de support indiciel à la gamme d’unités de compte, en sachant que rien n’empêche les Assurances Mutuelles Le Conservateur d’intégrer progressivement ce type de support au sein de la gamme d’unités de compte référencée de Conservateur Helios Patrimoine (CHP).
• Tarification des arbitrages à hauteur de 1,50 % des sommes transférées, en sachant que ce taux est un maximum probablement négociable entre le client et son intermédiaire financier.
• Absence, au sein de la gamme d’options d’arbitrage automatique, d’une fonctionnalité de rééquilibrage périodique de l’épargne permettant à un adhérent se positionnant sur une allocation de marché fixe de bénéficier, une à deux fois par an, d’un rééquilibrage automatique de son épargne permettant de revenir à son allocation.

Pour en savoir plus sur l’analyse de Good Value for Money, cliquez ici :

Lien URL : https://www.goodvalueformoney.eu/produit/selection-sel0000731-conservateur-helios-patrimoine-chp-selection-2026-2027

Tous droits de propriété et de diffusion réservés à Good Value for Money.